Обзор пары EUR/USD. 3 ноября. Удивит ли ФРС рынки? Чего ждать от заседания ФедРезерва?

4-часовой таймфрейм

Технические данные:

Старший канал линейной регрессии: направление – вниз.

Младший канал линейной регрессии: направление – вверх.

Скользящая средняя (20; сглаженная) – вбок.

Валютная пара EUR/USD во вторник скорректировалась к скользящей средней линии и, в принципе, оказалась там, где и находилась до последних двух сверхволатильных дней прошлой недели. Посмотрите внимательно на иллюстрацию выше. Цена в начале прошлого месяца опустилась к уровню Мюррея «1/8» - 1,1536 и дважды отскочила от него. Потом с горем пополам выросла к уровню Мюррея «3/8» - 1,1658 и отскочила от него трижды. А в конце прошлой недели котировки совершили марш-бросок к уровню 1,1658, после чего резко рухнули вниз опять-таки к уровню 1,1536. То есть весь прошедший месяц, даже с учетом движений в конце прошлой недели, пара евро/доллар находилась между уровнями 1,1536 и 1,1658, то есть внутри бокового канала шириной около 120 пунктов. Можно сказать, что волатильность прошлого месяца составила именно 120 пунктов. Таким образом, даже рост волатильности в прошлые четверг и пятницу, по сути, никак не изменили текущую техническую картину. Более того, волатильность все еще остается низкой, если не брать в расчет последние два дня прошедшей недели. То есть движение в четверг и пятницу все больше и больше становится похожим на обычное совпадение, стечение обстоятельств, которое не было подкреплено какими-либо четкими фундаментальными или макроэкономическими причинами. Более того, логика в движении пары была в четверг, но уже в пятницу, когда котировки евровалюты рухнули вниз на 150 пунктов, никакой логики в действиях участников рынка не было. Можно предположить, что в целом доллар США все же дорожает в последние несколько месяцев против евровалюты на основании высокой вероятности сворачивания программы QE ФРС. Однако это все равно не объясняет обвала евровалюты в прошлую пятницу. За один день пара прошла больше, чем суммарно за неделю до этого!

Рынки четко знают, чего ожидать от ФРС.

Таким образом, грядущее заседание ФРС и оглашение его результатов может быть чистой формальностью. Что имеется ввиду? Имеется ввиду то, что если доллар США в паре с евро и учитывал вообще макроэкономические и фундаментальные факторы последнего времени, то уже давно их все учел. То есть, другими словами, какое бы решение не приняла ФРС, оно уже учтено в текущем курсе пары. А ФРС может либо объявить о начале сокращения скупки активов уже в этом месяце, либо подождать с этим решением до декабря. Однако в любом случае сворачивание программы QE начнется в ближайшие месяцы и закончится к середине 2022 года. Поэтому, по большому счету, уже не столь важно, когда именно начнется это сворачивание.

Тоже самое касается и объемов сокращения программы QE. Уже было озвучено на прошлом заседании, что, скорее всего, последует сокращение на 15 млрд долларов. И если разделить всю сумму на 15, то получается 8. Следовательно, ФРС собирается каждый месяц сокращать программу стимулирования на 15 млрд долларов, что и позволит полностью ее завершить к середине следующего года. Единственное, что заставляет с некоторым сомнением относится к завершению стимулов, это слабая макроэкономическая статистика в последние два месяца. Однако и здесь при желании можно все объяснить. Тот же ВВП, который в третьем квартале оказался на уровне всего 2,0% кв/кв, уже в четвертом квартале может вновь ускориться до 6,6% кв/кв, судя по прогнозам экспертов. Все-таки в третьем квартале вновь наблюдался всплеск количество заболеваний «коронавирусом», при чем не только в США, но и в странах Евросоюза. Таким образом, не удивительно, что экономика немного замедлилась. Тоже самое касается и Нонфармов. Учитывая новую вспышку COVID, не удивительно, что этот показатель два месяца подряд не дотягивал до прогнозных значений. Однако все должно наладиться в четвертом квартале. И самое главное, похоже, что в это верят сами члены монетарного комитета ФРС. Если бы мы слышали от них сомнения или неуверенную риторику, тогда можно было бы сомневаться в принятии решения об ужесточении в ноябре. Однако ничего подобного они не высказывали, поэтому, скорее всего, о сокращении программы QE будет объявлено уже сегодня.

Волатильность валютной пары евро/доллар по состоянию на 3 ноября составляет 79 пунктов и характеризуется, как «средняя». Таким образом, мы ожидаем движение пары сегодня между уровнями 1,1499 и 1,1657. Разворот индикатора Хайкен Аши обратно вниз просигнализирует о возобновлении нисходящего движения.

Ближайшие уровни поддержки:

S1 – 1,1536

S2 – 1,1475

S3 – 1,1414

Ближайшие уровни сопротивления:

R1 – 1,1597

R2 – 1,1658

R3 – 1,1719

Торговые рекомендации:

Пара EUR/USD продолжает находиться ниже скользящей средней линии. Таким образом, сегодня следует рассматривать новые короткие позиции с целями 1,1536 и 1,1499 после разворота индикатора Хайкен Аши вниз. Покупки пары следует рассматривать, если цена закрепится выше мувинга, с целью 1,1658 и удерживать открытыми эти сделки до разворота индикатора Хайкен Аши вниз.

Рекомендуем к ознакомлению:

Обзор пары GBP/USD. 3 ноября. Франция передумала развивать «рыбный конфликт» с Великобританией.

Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 3 ноября. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.

Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 3 ноября. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.

Пояснения к иллюстрациям:

Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный.

Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю.

Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций.

Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности.

Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.