Обзор пары EUR/USD. 23 августа. Евровалюта отступила при первых же трудностях.

Валютная пара EUR/USD в течение вчерашнего дня выросла к скользящей средней линии, но практически тут же отскочила и начала более мощное падение, которое красноречиво показало, кто на рынке сейчас главный. Отработка мувинга и возможное его преодоление не должно вводить в заблуждение трейдеров – эта линия располагается очень близко к цене(из-за слабой волатильности), поэтому может отрабатывать ее хоть каждый день. Но, как видим, первая же попытка уйти выше мувинга, закончилась провалом. При чем в этом нельзя винить сильную для доллара макроэкономическую статистику или фундаментальный фон. Вчера не было ни того, ни другого.

Таким образом, в техническом плане совершенно ничего не поменялось. Пара обновила вчера свой последний локальный минимум, а это значит, что нисходящая тенденция сохраняется. Поэтому ожидать падения европейской валюты – это наиболее логичное в текущих обстоятельствах. Как мы уже не раз говорили, оснований для роста у евро нет уже очень давно. ЕЦБ все чаще подает сигналы о возможной паузе в ужесточении, а некоторые эксперты не ждут больше одного повышения ставки в 2023 году. Это означает, что ставка ЕЦБ останется гораздо ниже ставки ФРС. Спрос на доллар будет расти, так как по банковским депозитам и казначейским облигациям в США можно заработать сейчас гораздо больше, чем по аналогичным инструментам в Евросоюзе. Плюс к этому инфляция в ЕС выше, а в США она снизилась уже до 3,2%.

Помимо этого, следует отметить, что ФедРезерв также может повысить ставку еще раз. В его распоряжении гораздо лучшие возможности для ужесточения, чем в Евросоюзе. Впрочем, мы говорили еще несколько месяцев назад, что ЕЦБ скован в монетарных движениях, так как вынужден учитывать интересы сразу 27 стран, среди которых есть и слабые экономически, которые не выдержат слишком жесткой монетарной политики.

Лагард вряд ли убережет евро от падения.

Таким образом, в данное время абсолютно не важен макроэкономический фон. Он может лишь на короткий период времени немного поднять евровалюту, но в целом мы выступаем за продолжение падения пары. В пятницу состояться выступления Кристин Лагард и Джерома Пауэлла. Если мы ошибаемся в оценках изменений в ставках в США и ЕС, то председатели обоих центральных банков как раз имеют возможность донести до рынка истинную информацию. Однако мы не считаем, что симпозиум в Джексон-холе – это то место, где Лагард и Пауэлл будут откровенничать и фонтанировать громкими заявлениями.

Впрочем, рынку может оказаться достаточно и нескольких намеков. Позиция ФРС сейчас даже менее важна позиции ЕЦБ. Если ставка ФРС не возрастет в сентябре, она возрастет в ноябре. А вот ЕЦБ, если возьмет паузу в сентябре, окажется в гораздо менее выгодном положении, так как его ставка гораздо ниже ставки ФРС. Поэтому от Лагард требуется ультра-ястребиная риторика, чтобы европейская валюта вновь начала расти.

На 24-часовом ТФ может показаться, что цена закрепилась ниже облака Ишимоку, но на самом деле это не так. Мы рассматриваем линию Сенкоу Спан Б по уровню 1,0862, а ниже этого уровня четкого и уверенного закрепления нет. Тем не менее, сильного отхода вверх после отработки оного мы тоже не увидели, а значит падение котировок может продолжаться в размеренном темпе.

Средняя волатильность валютной пары евро/доллар за последние 5 торговых дней по состоянию на 23 августа составляет 64 пункта и характеризуется, как «средняя». Таким образом, мы ожидаем движение пары между уровнями 1,0794 и 1,0922 в среду. Разворот индикатора Хайкен Аши наверх укажет на новый виток восходящей коррекции.

Ближайшие уровни поддержки:

S1 – 1,0803

S2 – 1,0742

S3 – 1,0681

Ближайшие уровни сопротивления:

R1 – 1,0864

R2 – 1,0925

R3 – 1,0986

Торговые рекомендации:

Пара EUR/USD сохраняет в данное время нисходящий тренд. Сейчас следует оставаться в коротких позициях с целями 1,0803 и 1,0794 до разворота индикатора Хайкен Аши вверх. Длинные позиции можно рассматривать в случае закрепления цены выше мувинга с целями 1,0986 и 1,1047.

Рекомендуем к ознакомлению:

Обзор пары GBP/USD. 23 августа. В ФРС не спешат объявлять победу над высокой инфляцией.

Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 23 августа. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.

Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 23 августа. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.

Пояснения к иллюстрациям:

Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный.

Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю.

Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций.

Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности.