Обзор пары EUR/USD. 30 июня. Плохие новости в преддверии европейского отчета по инфляции.

Валютная пара EUR/USD в четверг продолжила нисходящее движение и осталась ниже скользящей средней линии. На текущий момент она отработала уровень Мюррея «2/8» - 1,0864, который также является последним локальным минимумом на 4-часовом ТФ. Мы по-прежнему считаем, что европейская валюта должна продолжать падение, так как факторов роста у нее нет. Несмотря на то, что Кристин Лагард и ее коллеги продолжают настаивать на сохранении агрессивного курса ужесточения монетарной политики, трейдеры имели достаточно возможностей и времени, чтобы отработать этот фон(о чем мы не раз говорили). Помимо этого, на 4-часовом ТФ сформировался паттерн «голова-плечи», который является сильным разворотным сигналом. Помимо этого, последний виток роста пары носит явно коррекционный характер, так как в течение месяца до него цена снижалась.

Таким образом, мы считаем, что сейчас у медведей есть отличная возможность развить свой локальный успех. Конечно, следует помнить, что никто не застрахован от неожиданных новостей и событий, которые могут очень быстро поменять настроение рынка на противоположное. Также следует помнить, что на рынке присутствуют крупные игроки, которые совершают сделки не на основании макроэкономического или фундаментального фона. К примеру, крупные банки, которым может потребоваться та или иная валюта для ведения оперативной деятельности. Поэтому никогда нельзя быть уверенным, что цена пойдет в ту или иную сторону. Но сейчас все действительно выглядит так, как будто евро готовится к новому витку падения.

На 24-часовом ТФ продолжается консолидация. Пара остается в пределах диапазона 1,05-1,11, поэтому мы вполне допускаем новый виток падения в область нижней границы этого диапазона.

Отчет по инфляции в Германии не сулит ничего хорошего.

Вчера было достаточно много важных событий. Форум в Синтре продолжается, Кристин Лагард, Джером Пауэлл и другие представители ЕЦБ и ФРС выступают практически ежедневно. Помимо этого, публикуются макроэкономические отчеты. На фоне всего этого отчет по инфляции в Германии выглядел наименее важным событием. Тем не менее, его значение заставило обратить более пристальное внимание на общую инфляцию в Европе. Дело в том, что индекс потребительских цен в крупнейшей экономике Евросоюза ускорился по итогам июня с 6,1% до 6,4%. Такое значение в целом соответствовало прогнозам, но при этом его нельзя назвать радушным и позитивным. Если в Германии инфляция ускорилась, то и в Европе она может ускориться.

В этом случае европейская валюта может получить дополнительную поддержку рынка, так как сам рынок может интерпретировать эти цифры, как сигнал к более сильному повышению ключевой ставки ЕЦБ. Не факт, что это именно так и будет, но здесь важнее, какой вывод сделает рынок. Уже сегодня выйдет отчет по инфляции в ЕС, а прогнозы говорят о его снижении с 6,1% до 5,6% г/г. Мы считаем, что вчерашний отчет дает все основания предполагать превышение прогнозов. И это опять-таки будет сигнал на покупку для трейдеров.

Базовая инфляция может вырасти до 5,4-5,5%, что тоже станет поводом для покупок, потому что этот показатель показал лишь два месяца замедления с тех пор, как инфляция начала расти. Уже сегодня она может вернуться на свои максимальные значения, что сведет на «нет» все старания ЕЦБ по борьбе с высоким темпов роста цен.

Средняя волатильность валютной пары евро/доллар за последние 5 торговых дней по состоянию на 30 июня составляет 74 пункта и характеризуется, как «средняя». Таким образом, мы ожидаем движение пары между уровнями 1,0799 и 1,0947 в пятницу. Разворот индикатора Хайкен Аши вверх укажет на возможное возобновление восходящего движения.

Ближайшие уровни поддержки:

S1 – 1,0864

S2 – 1,0803

S3 – 1,0742

Ближайшие уровни сопротивления:

R1 – 1,0925

R2 – 1,0986

R3 – 1,1047

Торговые рекомендации:

Пара EUR/USD закрепилась обратно ниже мувинга, так как сформировался паттерн «голова-плечи». В данное время следует оставаться в коротких позициях с целями 1,0803 и 1,0799 до разворота индикатора Хайкен Аши вверх. Длинные позиции вновь станут актуальными не ранее закрепления цены выше скользящей средней линии с целями 1,0947 и 1,0986.

Рекомендуем к ознакомлению:

Обзор пары GBP/USD. 30 июня. Американская экономика оказалась сильнее, чем ожидал рынок.

Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 30 июня. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.

Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 30 июня. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.

Пояснения к иллюстрациям:

Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный.

Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю.

Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций.

Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности.

Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.