Обзор пары EUR/USD. 10 мая. Долгожданное падение евро или опять «фальстарт»?

Валютная пара EUR/USD начала новую неделю очень спокойно и размеренно, но во вторник показала достаточно неплохое нисходящее движение. Так как четкой нижней границы бокового канала у нас нет, и даже четкого бокового канала у нас нет, то определить, завершен ли флэт, будет достаточно тяжело. Однако каждая новая попытка пары начать формирование нисходящего тренда на 4-часовом ТФ повышает вероятность того, что он все-таки начнется. Цена в очередной раз преодолела мувинг, что может предзнаменовать новый рост пары в ближайшие дни. Напомним, что каждый раз за последние два месяца, когда цена уходила ниже скользящей средней линии, рост восстанавливался. То есть, по сути, каждый сигнал на продажу свидетельствовал о скором росте пары. Надеемся, что на этот раз будет иначе.

Макроэкономический фон в понедельник и вторник фактически отсутствовал. Можно было обратить внимание лишь на отчет по промышленному производству в Германии, но на него даже сам рынок внимания не обратил. Во вторник же и вовсе никаких важных публикаций не было ни в ЕС, ни в США. В течение дня, конечно, состоялись выступления нескольких представителей ЕЦБ и ФРС, но американцы выступали вечером, а европейцы ужесточили «ястребиный» настрой в отношении ставок. Таким образом, вчера как раз европейская валюта вполне могла показать рост.

Однако напомним, что евровалюта росла практически без коррекций 2 месяца. Она сильно перекуплена. Перекуплена настолько, что небольшое ее падение привело к тому, что индикатор CCI приблизился уже к области перепроданности. Но мы, естественно, помним, что ранее он дважды посещал область перекупленности, и каждый из этих сигналов по отдельности является сильным. Таким образом, мы по-прежнему ждем падения пары и считаем, что оно должно быть сильным. Мы также считаем, что все «ястребиные» факторы и «бычьи» новости рынок уже давным-давно отработал. На иллюстрации выше хорошо видно, как в последний месяц замедлялся восходящий импульс. Это значит, что покупатели не находят новых оснований для покупок. А если так, то рано или поздно они должны начать фиксировать прибыль по лонгам.

Американская инфляция должна поддержать доллар!

В среду будет опубликован первый более или менее значимый отчет на этой неделе – по инфляции в США. В принципе, именно от этого отчета ждать трейдерам особо нечего, но именно он и может поддержать валюту США! Инфляция, по прогнозам экспертов, в лучшем случае снизится на 0,1% в годовом выражении. Или же не изменится в сравнении с мартом-месяцем. Таким образом, изменений в показателе не будет, а значит рынку будет не на что реагировать. Если движение во вторник – это не очередной виток нисходящего движения в рамках флэта, то падение пары может продолжиться, что и ознаменует завершение «часа евро». Времени, когда валюта Евросоюза показывала рост, далеко не всегда имея на то хоть какие-то основания.

В то же время отчет по инфляции может и преподнести «сюрприз». Если инфляция снизится сильнее, чем на 0,3-0,4%, то доллар может опять подешеветь. В рамках текущего бокового канала это не будет для него критично, так как выше последнего локального максимума он вряд ли заберется на фоне одного отчета. Но все же это будет новый повод продавать доллар, а не покупать его. Если же инфляция вдруг вырастет по итогам апреля, это будет наилучший вариант для доллара, так как ФРС в этом случае может решиться на еще одно повышение ставки в 2023 году. Скорее всего, оно случится не ранее, чем через несколько месяцев, и во многом будет зависеть от последующих отчетов по инфляции. Но вероятность еще одного повышения вырастет, что и создаст доллару основания для роста, которого мы уже откровенно заждались.

Средняя волатильность валютной пары евро/доллар за последние 5 торговых дней по состоянию на 10 мая составляет 73 пункта и характеризуется, как «средняя». Таким образом, мы ожидаем движение пары между уровнями 1,0892 и 1,1038 в среду. Разворот индикатора Хайкен Аши вверх укажет на новый виток восходящего движения в рамках флэта.

Ближайшие уровни поддержки:

S1 – 1,0864

S2 – 1,0742

S3 – 1,0620

Ближайшие уровни сопротивления:

R1 – 1,0986

R2 – 1,1108

R3 – 1,1230

Торговые рекомендации:

Пара EUR/USD пытается сохранить восходящий тренд, но получается больше флэт. В данное время движение фактически боковое, поэтому торговать можно разве что по разворотам индикатора Хайкен Аши. Или же на самых младших ТФ, где есть хотя бы внутридневные тенденции, которые можно отлавливать.

Рекомендуем к ознакомлению:

Обзор пары GBP/USD. 10 мая. Инфляция в США важнее для трейдеров решения по ставке Банка Англии.

Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 10 мая. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.

Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 10 мая. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.

Пояснения к иллюстрациям:

Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный.

Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю.

Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций.

Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности.

Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.