Обзор пары GBP/USD. 12 сентября. Инфляция в Великобритании, инфляция в США... нас ждет интересная неделя!

Валютная пара GBP/USD завершила прошлую неделю выше мувинга. Это открывает перед ней определенные перспективы роста, так как выше скользящей средней линии цена не находилась уже месяц. Да, целый месяц фунт находился в нисходящем ралли, в течение которого потерял больше 800 пунктов и обновил свои 37-летние минимумы. Таким образом, сейчас довольно неплохое время для коррекции. Если европейская валюта торгуется уже три недели на «качелях», то фунт не филонил и активно падал. Поэтому мы считаем, что оснований для роста у фунта сейчас даже больше, чем у евровалюты. В то же время речи о завершении нисходящего тренда сейчас по-прежнему не идет. Логика тут проста. Во-первых, пара также не смогла показать сильный и резкий рост после того, как обновила свои лоу за последние десятилетия. Во-вторых, фундаментальный фон остается не в пользу фунта. В-третьих, мы не считаем, что несколько пунктов, на которые цена ушла ниже уровня 1,1411, - на этом все и закончится.

Если смотреть на ситуацию трезво, то евро и фунт уже давно являются сильно перепроданными. Но все будет зависеть от рынка и его настроения, а не от технических индикаторов. Фунт может быть перепродан сколько угодно раз и продолжать при этом падать. Сейчас довольно сложно сказать, есть ли какой-то один фактор или набор факторов, которые оказывают давление на эту валюту. Просто факторов очень много и многие из них уже не получается трактовать однозначно. К примеру, в Великобритании поменялась власть, и новый премьер-министр Лиз Трасс может принять несколько громких решений уже в начале своего срока. Банк Англии повысит ставку в седьмой раз подряд в этом месяце и этот момент уже не получится игнорировать, но еще раз: все будет зависеть от действия трейдеров.

Избытка макроэкономической статистики не будет.

На этой неделе важных и интересных событий будет достаточно. Правда, непонятно, сколько из них заинтересуют рынок и на сколько из них последует реакция. Например, уже сегодня в Великобритании будет опубликован отчет по ВВП за июль. Показатель может продемонстрировать рост, но это не квартальное значение, а месячное. Обычно рынок не обращает внимания на него. Также будет опубликован отчет по промышленному производству, который тоже редко провоцирует реакцию. Во вторник выйдут отчеты по безработице, заработным платам и количеству заявок на пособия по безработице, а также состоится выступление Эндрю Бейли. Однако безработица может остаться на уровне 3,8%, а заработные платы и заявки – это не те отчеты, которые нужно ждать с трепетом и надеждами. Поэтому в первые два дня наиболее важным событием будет выступление главы Банка Англии. Зато в среду выйдет, несомненно, главный отчет недели в Британии – по инфляции за август. Ожидается, что индекс потребительских цен продолжит расти и составит от 10,2% до 10,6% г/г. Если так, то на этот отчет реакция трейдеров может быть очень сильной. В пятницу выйдет еще отчет по розничным продажам в августе.

В США понедельник будет скучным, зато во вторник будет опубликована инфляция за август. Прогнозы говорят в пользу того, что индекс снизится с 8,5% до 8,1%. Если прогнозы сбудутся, то у ФРС будет больше оснований через неделю повысить ставку на 0,5%, а не на 0,75%. Однако мы все же считаем, что FOMC не будет снижать темпы ужесточения. В четверг – розничные продажи и заявки на пособия по безработице, а также промышленное производство, не самые важные отчеты в текущих обстоятельствах. В пятницу – индекс настроения потребителей от университета Мичиган. Все отчеты, которые мы назвали выше «не самыми важными», на самом деле могут спровоцировать реакцию рынка. Но эта реакция может быть на 20-30 пунктов. В качестве возможных разворотов пары они интересны, но вот движения после этих данных вряд ли позволят заработать трейдерам. Тем не менее, у нас есть важные отчеты по инфляции на этой неделе и целая куча выступлений представителей ЕЦБ.

Средняя волатильность пары GBP/USD за последние 5 торговых дней составляет 116 пунктов. Для пары фунт/доллар это значение является «высоким». В понедельник, 12 сентября, таким образом, мы ожидаем движения внутри канала, ограниченного уровнями 1,1468 и 1,1701. Разворот индикатора Хайкен Аши вниз просигнализирует о возможном возобновлении нисходящего движения.

Ближайшие уровни поддержки:

S1 – 1,1475

S2 – 1,1353

S3 – 1,1230

Ближайшие уровни сопротивления:

R1 – 1,1597

R2 – 1,1719

R3 – 1,1841

Торговые рекомендации:

Пара GBP/USD на 4-часовом таймфрейме преодолела мувинг и будет стараться на этой неделе показать новый рост. Поэтому на данный момент следует оставаться в ордерах на покупку с целями 1,1701 и 1,1719, которые следует удерживать до разворота индикатора Хайкен Аши вниз. Открывать ордера на продажу следует при закреплении ниже скользящей средней линии с целями 1,1468 и 1,1411.

Рекомендуем к ознакомлению:

Обзор пары EUR/USD. 12 сентября. Европейская инфляция и спичи представителей ЕЦБ.

Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 12 сентября. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.

Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 12 сентября. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.

Пояснения к иллюстрациям:

Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный.

Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю.

Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций.

Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности.

Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.