Обзор пары EUR/USD. 31 августа. ЕЦБ проснулся и расчехляет оружие против инфляции.

Валютная пара EUR/USD во вторник вновь корректировалась и все ближе и ближе к тому, чтобы оказаться надолго внутри бокового канала. В наших последних статьях мы говорили о том, что флэт возможен, но пока что все движение пары за последнюю неделю не выглядит, как флэт. Поэтому мы пока не считаем необходимым формировать боковые каналы. В то же время нельзя отрицать, что трендовое движение сейчас отсутствует. Пара евро/доллар отчаянно пытается скорректироваться против очередного падения, но выходит пока очень плохо. Давайте внимательно разберем технический аспект. Евровалюта упала к уровню 0,9900 и обновила свои 20-летние минимумы. После этого она уже целую неделю торгуется около этих самых минимумов, не имея способности даже скорректироваться нормально. Мы считаем, что такая техническая картина явно не свидетельствует о том, что нисходящий тренд завершен. Следовательно, после очередных попыток и потуг сформировать восходящую коррекцию падение, скорее всего, возобновится.

Если ранее мы неоднократно говорили о том, что фундамент и геополитика остаются не на стороне доллара США, то сейчас оба этих фактора улучшают свое отношение к евровалюте. Чуть ниже мы разберем почему. Однако даже с улучшением двух ключевых факторов падения евро по-прежнему не может показать ощутимый рост. Что это? Трейдеры попросту отказывают покупать евровалюту на сильнейшем нисходящем тренде? С одной стороны, это логично. Зачем покупать, если все сейчас продают? Конечно, нисходящий тренд не будет длиться вечно, но закончится он должно убедительно, резким ростом котировок. А пока что никакого роста не наблюдается. Ни резкого, ни не резкого. Таким образом, мы склонны считать, что падение возобновится в очередной раз, а пара еще может пройти пунктов 400-500 вниз.

ЕЦБ выходит из состояния гибернации.

Пожалуй, ключевой новостью первых дней новой недели стали заявления некоторых членов монетарного комитета ЕЦБ о возможном повышения ставки на 0,75% в сентябре. Напомним, что ранее превалировало мнение о повышении на 0,5%, втором подряд. Как видим, это совершенно не спасло европейскую валюту от нового падения. Даже если ЕЦБ решится повысить ставку на 0,75%, то она будет составлять 1,25%. В то время, как ставка ФРС может вырасти в сентябре до 3%. Таким образом, преимущество ФРС и доллара по-прежнему очевидно. Тем не менее, нельзя не отметить выход ЕЦБ из состояния комы. Теперь в регуляторе заявляют о том, что экономическим ростом можно пожертвовать, но инфляцию во чтобы ты ни стало нужно вернуть к 2%. Спрашивается, зачем ЕЦБ столько времени ждал? Неужели действительно верил в то, что инфляция начнет снижаться сама собой? Так или иначе, но европейский регулятор может теперь пойти по стопам ФРС и в долгосрочной перспективе это хорошо для евро. ФРС не вечно будет повышать ставку и когда этот процесс закончится на авансцену выйдут другие центробанки. Тогда-то евро и фунт могут воспрять духом. Но до этого момента все равно еще очень далеко.

Тем временем, немного улучшилась и геополитика. Сербия и Косов решили, что худой мир лучше доброй ссоры, поэтому с 1 сентября и Приштина, и Белград не будут запрещать въезд-выезд на/с своих территорий по внешним документам. Некоторые спорные вопросы этого конфликта остаются нерешенными, но шаг навстречу друг другу – это явное предзнаменование, что стороны хотят договориться, а не воевать. Можно предположить, что остальные спорные моменты использованием местных денег, документов на соседних территориях тоже будут решены. Мы не можем сказать, что после снятия напряжения на Балканах евровалюта выдохнула. Скорее, наоборот. Тот небольшой рост, который продемонстрировал евро – это всего лишь техническая коррекция, а фунт скорректировался и того меньше. Поэтому мы склонны считать, что трейдеры с удовольствием бы ринулись вновь распродавать рисковые валюты, если бы конфликт вспыхнул(а Сербия уже стягивала тяжелое вооружение к границам с Косово), но вот разрешение конфликта они не готовы отрабатывать покупками. Потому что в целом геополитическая ситуация в мире остается очень напряженной и непонятно, где и когда в следующий раз вспыхнет «горячая» точка.

Средняя волатильность валютной пары евро/доллар за последние 5 торговых дней по состоянию на 31 августа составляет 103 пункта и характеризуется, как «высокая». Таким образом, мы ожидаем движение пары сегодня между уровнями 0,9921 и 1,0123. Разворот индикатора Хайкен Аши вниз просигнализирует о новом витке нисходящего движения.

Ближайшие уровни поддержки:

S1 – 1,0010

S2 – 0,9949

S3 – 0,9888

Ближайшие уровни сопротивления:

R1 – 1,0071

R2 – 1,0132

R3 – 1,0193

Торговые рекомендации:

Пара EUR/USD вновь корректируется. Таким образом, сейчас следует рассматривать новые короткие позиции с целями 0,9949 и 0,9921 в случае разворота индикатора Хайкен Аши вниз. Длинные позиции можно сейчас удерживать открытыми, так как пара выполнила закрепление цены выше мувинга, с целями 1,0071 и 1,0123. Движение сейчас очень похоже на флэт.

Рекомендуем к ознакомлению:

Обзор пары GBP/USD. 31 августа. Британии нужны инвестиции и снижение налогов.

Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 31 августа. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.

Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 31 августа. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.

Пояснения к иллюстрациям:

Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный.

Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю.

Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций.

Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности.

Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.