Обзор пары EUR/USD. 11 марта. Заседание ЕЦБ: все прогнозируемо. Кризис зависит не от ЕС, поэтому ЕЦБ не может на него повлиять.

Валютная пара EUR/USD в четверг ровно в момент публикации ключевых ставок после заседания регулятора взметнулась вверх на 80 пунктов за 10 минут. Мы, грешным делом, подумали, что ЕЦБ повысил ключевую ставку, но на самом деле ничего такого не произошло. Сразу же нужно вспомнить, что еще сутками ранее европейская валюта на абсолютно ровном месте выросла на 200 пунктов, хотя никаких предпосылок и причин для этого не было. Таким образом, евро двое суток подряд показывал абсолютно необоснованный рост. И мы считаем, что сейчас самое время трейдерам отрабатывать его обратно. Почему случился рост? Самое первое и банальное, что приходит на ум, это техническая коррекция. Да, она оказалась довольно сильной, так как почти 300 пунктов за неполных 2 дня, такое увидишь нечасто. Но, тем не менее, в это же время пара фунт/доллар торговалась гораздо слабее, поэтому вряд ли можно сделать вывод о глобальной коррекции по всем инструментам на всех рынках. Во второй половине дня евровалюта начала уже снижаться, и мы считаем, что нисходящая тенденция может восстановиться.

С технической точки зрения, пара сейчас находится около мувинга и может закрепиться ниже него. Если это случится, то падение евровалюты может возобновиться. Тем более, что мы абсолютно четко поняли позицию ЕЦБ, который винит в росте инфляции растущие в цене нефть и газ, а также геополитический конфликт между Украиной и Россией. Таким образом, получается, что на эти факторы ЕЦБ никак не может повлиять, а повышать ставку не позволяет состояние его экономики. Напомним, что в четвертом квартале она выросла всего лишь на 0,3% кв/кв. Более того, из Украины в страны ЕС только за последние 2 недели эмигрировало больше 1 миллиона человек. Эти люди находятся в статусе беженцев. То есть всех их нужно где-то поселить, кормить, поить и платить какое-то пособие. Безусловно, некоторые украинцы, вынужденные покинуть свою страну, будут работать, но это все равно не отменяет факт дополнительной нагрузки на бюджет Евросоюза, который еще и активно оказывает финансовую и военную помощь Киеву. В общем, экономическая ситуация в ЕС сейчас не самая лучшая, а пространства для маневров у ЕЦБ для ужесточения монетарной политики фактически нет. Именно на этом основании евро и может продолжать снижаться против доллара в долгосрочной перспективе, так как у ФРС таких проблем нет.

Переговоры между Украиной и Россией: прогресса нет.

Вчера в турецкой Анталье состоялись переговоры между Сергеем Лавровым и Дмитрием Кулебой. Переговоры длились 1,5 часа и их итоги было краткими: прогресса добиться не удалось. По словам главы украинского МИД Дмитрия Кулебы позиция Москвы в переговорах остается неизменной: Киев фактически должен сдаться(«демилитаризация», по сути, означает именно это), отказаться от любых попыток вступить в НАТО навсегда. Украина не согласна с этими требованиями и заявила, что переговоры – это когда обе стороны уступают, а не выдвигают друг другу ультиматумы. Организовать гуманитарные коридоры из Мариуполя не удалось. Также не удалось договориться о 24-часовом режиме тишины, чтобы вывести мирных жителей из наиболее горячих точек Украины. Таким образом, результат ровно тот же, что и по основной «ветке»: переговоры ведутся, но прогресса нет.

Таким образом, поводов для оптимизма у рынков сейчас нет и быть не может. Напомним, что российские войска захватили сразу две украинские атомные станции и в данное время ЧАЭС обесточена. К ней подключили генератор, который сможет подавать электричество в течение 2 суток. Далее, электричество отключится и ядерные реакторы без работающей системы охлаждения начнут нагреваться. По словам представителей МАГАТЭ, они могут достигнуть критической температуры через 6-7 дней. Что будет дальше, не может предсказать никто. Однако, с нашей точки зрения, мир сейчас не просто находится на пороге Третьей мировой войны, но и на пороге очередной техногенной катастрофы. Если в ЧАЭС или ЗАЭС кто-то попадет совершенно случайно снарядом, то взрыв может быть в 10 раз сильнее, чем в 1986 году.

Волатильность валютной пары евро/доллар по состоянию на 11 марта составляет 146 пунктов и характеризуется, как «высокая». Таким образом, мы ожидаем движение пары сегодня между уровнями 1,0862 и 1,1154. Разворот индикатора Хайкен Аши вниз просигнализирует о возможном возобновлении нисходящего движения.

Ближайшие уровни поддержки:

S1 – 1,0986

S2 – 1,0864

S3 – 1,0742

Ближайшие уровни сопротивления:

R1 – 1,1108

R2 – 1,1230

R3 – 1,1353

Торговые рекомендации:

Пара EUR/USD продолжает корректироваться и закрепилась выше мувинга. Таким образом, сейчас следует оставаться в длинных позициях с целями 1,1108 и 1,1154, если цена останется выше мувинга. Открывать короткие позиции следует не ранее закрепления цены ниже скользящей средней линии с целью 1,0864.

Рекомендуем к ознакомлению:

Обзор пары GBP/USD. 11 марта. Американская инфляция: все идет по плану. Британский фунт замер.

Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 11 марта. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.

Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 11 марта. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.

Пояснения к иллюстрациям:

Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный.

Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю.

Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций.

Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности.

Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.