Мировые рынки спотыкаются, а цены на нефть резко растут из-за нападения России на Украину
Большинство основных азиатских фондовых индексов упали примерно на 3 процента, и европейские рынки упали так же резко в первые часы. Для многих показателей это было самое большое падение с конца прошлого года, когда омикронный вариант Корона вирус Это вызвало опасения по поводу новой темной фазы пандемии.
Рынки США обратили внимание на открытие: все основные индексы упали на 2 процента и более. Но акции восстановили свои позиции на дневных торгах после объявления о новых санкциях. Около 15:15 промышленный индекс Доу-Джонса упал на 130 пунктов, или на 0,4%. Более широкий индекс S&P 500 упал и вырос на 0,7 процента. Технологический Nasdaq ненадолго вышел на медвежий рынок, прежде чем развернуться и показать рост на 2,3%, поддерживаемый охотниками за скидками, надеющимися, что набег ФРС на процентные ставки сохранится.
Хотя российское вторжение только началось, в четверг появились признаки — включая удары по территории Украины — что крупномасштабное военное наступление вызовет жесткие санкции США и Европейского Союза, нанося ущерб не только российской экономике, но и всему миру. Потребители во всем мире уже сталкиваются с массовым ростом цен, связанным с гиперинфляцией и нестабильностью на энергетических рынках, и теперь проблемы, вероятно, усилятся.
«Чем больше конфликт, тем больше влияние на мировые поставки энергоносителей, тем больше нагрузка на европейскую экономику и тем больше потенциальное бремя на экспорт США и потребительские расходы», — заявил в четверг главный экономист Comerica Bank Билл Адамс. комментарии отправлены по электронной почте в The Post.
Индекс волатильности CBOE, известный как «индикатор страха» Уолл-стрит, вырос на 9% в четверг, согласно данным Обзор рынка.
Россия является основным источником природного газа и нефти, особенно в Европу, и часть ее поставок проходит по трубопроводу через Украину. Цена на нефть марки Brent, глобальный эталон, выросла на 7,9 процента до почти 101,50 доллара за баррель — впервые с 2014 года она была трехзначной, в то время как цена на нефть в США подскочила на 8,3 процента до 99,70 доллара.
В среднем по стране галлон бензина в четверг стоил 3,54 доллара. ААА, по сравнению с $ 3,33 всего месяц назад. Год назад, когда эпидемия еще в значительной степени пошла на убыль, средний показатель по стране составлял всего 2,66 доллара.
Россия предупредила, что американцы в полной мере ощутят на себе «последствия» санкций, объявленных президентом Байденом ранее на этой неделе. Байден признал, что кризис может привести к росту цен на бензин, а американские компании предупредили о необходимости готовиться к возможным кибератакам. Но в своем выступлении в четверг Байден заявил, что сделает «все, что в его силах», чтобы уменьшить боль, которую американцы испытывают на бензоколонке, и сказал, что Соединенные Штаты «готовы ответить» на киберугрозы для бизнеса и инфраструктуры.
Рынки ненавидят неопределенность, и атака происходит в то время, когда восстановление экономики уже находится в осаде из-за проблем, связанных с пандемией, в форме ралли. экономическая инфляциягрязный каналы поставок и нехватка рабочих мест.
Инвесторы обычно игнорируют геополитическую напряженность, но кризис в Украине доминирует в повседневных рыночных махинациях из-за центральной роли России на мировых энергетических рынках. Россия производит около 10% мировых запасов нефти наравне с США и Саудовской Аравией, и высокая стоимость энергии будет быстро распространяться в мировой экономике.
«Российское вторжение в Украину усугубило и без того напряженный год, когда инвесторы сначала продавали, а потом задавали вопросы», — заявил в четверг Райан Деттрик, главный стратег LBL по финансовым рынкам, в комментариях, отправленных по электронной почте The Washington Post. «Но важно знать, что прошлые крупные геополитические события обычно были краткосрочными рыночными проблемами, особенно если экономика находится на прочном фундаменте».
Инвесторы бежали в более безопасные активы в четверг, в результате чего доходность 10-летних казначейских облигаций США резко упала до 1,865 процента. Доходность облигаций изменяется обратно пропорционально ценам.
Золото — российский экспорт и безопасное убежище для инвесторов — торговалось на 0,8% по цене около 1925 долларов за унцию. Стандартные цены на алюминий, никель, пшеницу и кукурузу (другой экспорт из России и Украины) также выросли до многолетних максимумов.
Несмотря на немедленную финансовую реакцию в четверг, ни одна страна не понесла больших потерь, чем Россия, основной индекс фондового рынка которой упал почти на 45 процентов в первые часы четверга, достигнув самого низкого уровня с 2016 года. Торги были приостановлены на короткое время из-за свободного падения. Рубль упал до самого слабого уровня по крайней мере за последние 10 лет, в результате чего у россиян снизилась покупательная способность, когда они выезжают за границу.
Цены на нефть с декабря выросли более чем на 40 процентов, отчасти из-за слухов о том, что Путин может начать наступление, поскольку Россия стягивает войска с трех сторон Украины.
После вторжения России в Крым в 2014 году зависимость Европы от российских энергоносителей не позволила блоку ввести определенные санкции, от которых страдают обе стороны. Но на этот раз европейские лидеры, скорее всего, согласятся с тем, что нужен более резкий ответ, и разработают планы по избавлению себя от зависимости от российской нефти и газа.
Это включает в себя немедленную приостановку газопровода «Северный поток — 2» между Германией и Россией. Но на любую новую энергетическую стратегию обязательно потребуются годы, и она будет осуществляться за счет огромных налогоплательщиков. Этот шаг был одобрен Организацией Объединенных Наций и союзниками по НАТО и назван частью единого ответа России, но высокопоставленный российский чиновник предупредил во вторник, что «очень скоро» Германия будет платить за природный газ более чем вдвое.
Анализ, проведенный на прошлой неделе британским банком Barclays, показал, что Европе будет сложно «заменить большие объемы российской нефти и газа альтернативными источниками энергии в других странах, особенно в короткие сроки». Согласно анализу банка, это может привести к нормированию, повышению цен и, в конечном итоге, снижению роста ВВП.
Некоторые из этих опасений были очевидны на фондовом рынке в четверг: немецкий DAX закрылся почти на 4 процента ниже, а французский CAC 40 — на 3,8 процента. Базовый индекс Stoxx600 закрылся с понижением на 3,3%.
Европейская комиссия Урсула фон дер Ляйен заявила, что блок из 27 стран соберется позже в четверг, чтобы обсудить новые санкции. Она сказала, что эти меры ослабят экономическую базу России и «способность к модернизации», заморозив активы страны в Европейском союзе и лишив ее доступа к европейскому финансовому рынку.